BM & F – Bolsa de Mercadorias e Futuros

Associação privada civil, com objetivo de efetuar o registro, a compensação e a liquidação, física e financeira, das operações realizadas em pregão ou em sistema eletrônico.

É o local onde se negocia Commodities e Derivativos

OBJETIVOS:

Registro, compensação e liquidação física e financeira, das operações realizadas em pregão ou em sistema eletrônico.

Desenvolver, organizar e operacionalizar mercados livres e transparentes, para negociação de títulos e/ou contratos que possuam como referência ativos financeiros, índices, indicadores, taxas, mercadorias e moedas, nas modalidades a vista e de liquidação futura.

Commodities

Produtos em estado bruto (matéria-prima) produzidos em grande quantidades por diferentes produtores; possuem cotações e negociabilidades globais.

Derivativos

Operações financeiras que tem como base de negociação o preço ou cotação de um ativo(chamado ativo-objeto) negociados nos mercados futuros, a termo de opções e de swaps.

ASSOCIAÇÕES DE POUPANÇA E EMPRÉSTIMO

Sociedades civis sem fins lucrativos, de propriedade comum dos associados;

Atuam no financiamento imobiliário;

Fazem parte do Sistema Brasileiro de Poupança e Empréstimo (SBPE);

A  POUPEX é a única APE em atividade atualmente.

SOCIEDADES DE ARRENDAMENTO MERCANTIL

Realizam operações de leasing de bens nacionais.
Período geralmente próximo ao da vida útil do bem arrendado.
Operações lastreadas com recursos próprios e de terceiros (debêntures e empréstimos).

Os principais tipo de Leasing são:

Operacional – normalmente é feito pelo próprio fabricante.

Financeiro – o arrendador adquire o bem e entrega ao arrendatário, ao final do prazo pactuado o arrendatário poderá ou não exercer seu direito de compra do bem pelo valor residual estabelecido previamente.

Back – ocorre quando uma empresa vende determinado bem de sua propriedade e o aluga imediatamente sem perder sua posse. O bem nem é removido, usado normalmente para reforço de capital de giro.

COOPERATIVAS DE CRÉDITO

Regidas pela Lei 5764/71, são constituidas por no mínimo 20 PFs (cooperativas singulares);

 

Sociedades de pessoas, sem fins lucrativos e não sujeitas a falência;

Atendem a demanda por crédito e às expectativas de poupança dos seus associados;

Prestam serviços aos associados nos segmentos de contas correntes, arrecadação de contas,folha de pagamento, entre outros.

DÓLAR

O dólar esta seguindo a temperatura do Sul do Brasil – Só abaixa.

Tirando o trocadilho, temos algumas ponderações a fazer.

O dólar esta em queda, pois é grande o ingresso desta moeda no mercado proveniente de investidores do exterior, atraídos pela alta taxa de juros.

A taxa de juros esta sendo mantida alta, pois é o principal instrumento utilizado pelas autoridades econômicas do governo no controle da inflação.
Este dólar baixo é bom para as importações, barateando os produtos importados. Mas é muito ruim para os exportadores e para a balança de pagamentos do país.
Importando mais do que exportando o Brasil começa a gastar suas reservas o que no futuro pode gerar inflação.
Por isso é necessária muita atenção das autoridades monetárias para que estes parâmetros não fujam ao controle.

MERCADO DE CAPITAIS

O mercado de capitais é um sistema de distribuição de valores mobiliários que tem o propósito de proporcionar liquidez aos títulos de emissão de empresas e viabilizar seu processo de capitalização.

Ação é a menor fração do capital social de uma empresa do tipo S.A.

Tipos de ações.

Ordinárias – concedem aos possuidores o poder de votar nas AGs (Assembléias Gerais), para estas ações a empresa não é obrigada a distribuir lucros.

Preferenciais – oferecem preferência na distribuição de lucros ou reembolso do capital em caso de liquidação. Não possuem direito a voto ou é restrito. A lei permite até 2/3 do capital social. São as mais negociadas e as mais valorizadas no mercado, pela liquidez que oferecem e pela receita de dividendos que pagam.

FATORES DE SATISFAÇÃO

Muitos bancos têm investido cada vez mais em tecnologia, procurando permitir o acesso do cliente aos seus serviços através dos mais diversos canais. (internet, celular, palmtop, telefone, caixas 24 horas, centrais de atendimento, fax, etc.). Aumentando desta forma a satisfação e a lealdade dos clientes. O principal argumento é que clientes satisfeitos tendem a permanecer parceiros, continuando seu relacionamento comercial no futuro. Mais importante ainda é que o custo para manter clientes é muito menor que o custo para conquistar novos clientes.

Apesar de todo o investimento dos bancos em tecnologia de ponta, em recente pesquisa realizada em diversas Capitais Brasileiras, chegou-se ao número de 65 % de clientes, que ainda prefere o contato humano (caixa tradicional) para suas transações.

MARKETING EM EMPRESAS DE SERVIÇO (BANCOS)

Os 4 Pontos do Marketing em Bancos

Produto

Sob o ponto de vista do cliente, é algo que pode atender as necessidades de preservação de seu capital financeiro. 

Ponto de Distribuição

Uma instituição financeira precisa estar onde os clientes estão, ou melhor, ela precisa ir até os seus clientes.                         

Promoção

Promover vendas de produtos ou serviços financeiros pode significar um esforço de adequar produtos ou serviços financeiros aos diversos momentos das relações com o cliente, oferecendo vantagens exclusivas e atraentes. 

Preço

Preço, taxa ou tarifa é o valor atribuído a um produto ou serviço financeiro prestado a um cliente.

POLITÍCA CAMBIAL

É o conjunto de ações do governo que influem no comportamento do mercado cambial, tendo grande influência nas Exportações e Importações. São executadas de acordo com a orientação econômica geral do governo, de forma a manter os principais indicadores dentro dos limites estabelecidos.

O BACEN compra ou vende dólares por meio de um grupo de 17 bancos autorizados a fazer negócios no mercado em nome do Banco Central.

Estes bancos fazem leilões e fecham as transações com os investidores interessados, comprando ou vendendo conforme a política cambial do momento.

PROPAGANDA BANCÁRIA

Os bancos utilizam-se do conceito básico de propaganda comercial;

 ¨Uma forma de comunicação paga, através de um meio, projetada para persuadir o receptor a tomar alguma ação, atual ou futura.

Os departamentos de Propaganda/Marketing/Promoções dos bancos, além de sua estrutura, contam com o apoio de agências de propaganda ou publicidade para a elaboração do planos/estratégias e execução das campanhas.

Os veículos usados são os típicos:
    Televisão, web, rádio, revistas, jornais, outdoor, ônibus, metrô, fachada de prédios, cinemas, eventos abertos ou fechados, etc...

Os bancos utilizam-se de 3 grandes objetivos em suas propagandas/publicidades.

Manutenção da marca.
Venda de Produtos ou serviços.
Patrocínio de eventos de interesse.

PRODUTOS E SERVIÇOS FINANCEIROS

SEGUROS

O banco normalmente tem em seus conglomerados financeiros, empresas seguradoras.

Desta forma, um dos produtos oferecidos nas agências bancárias são os seguros nas suas diversas modalidades (pessoal, carro, residência, fogo, vendavais, especiais, etc.). Os próprios gerentes da agencia ou algum funcionário em nível de chefia são os corretores de seguros.

São comuns as famosas vendas casadas. Como exemplo podemos citar: empréstimo para aquisição de veículo já com o seguro.

Muitos clientes, por confiança no banco ou nos gerentes, optam por fazerem seus planos de seguros junto a sua agência bancária, congregando todos os seus negócios em um único lugar.

COTAÇÃO DO DÓLAR E ÍNDICE BOVESPA

Diariamente os diversos canais de comunicação (jornais, internet, rádio e televisão) divulgam a cotação do dólar e o índice da Bovespa (Bolsa de Valores) a maioria das pessoas não presta muita atenção, pois consideram que é somente para especialistas e para aplicadores. É comum ouvir a frase: ¨Eu não aplico na bolsa, para que saber índices? ¨. Este é um grande erro, todos precisamos ficar atentos.

Vejamos: o dólar por um lado influencia diretamente nos preços dos produtos importados, inclusive gasolina. Do lado contrario influencia nossos produtores/indústrias que exportam produtos.

A bolsa de valores além de influir na rentabilidade dos diversos fundos de investimentos (que hoje qualquer pequeno investidor tem acesso), atinge os fundos de pensões das empresas e a própria atividade econômica (bolsa saudável – economia em ascensão, bolsa em baixa – economia em decréscimo).

PRODUTOS E SERVIÇOS FINANCEIROS

TÍTULOS DE CAPITALIZAÇÃO

É um tipo de conjugação entre  jogo e  aplicação de renda fixa, o valor pago é dividido em três partes, sendo uma  parte  para a poupança, uma parte para o sorteio e a outra parte para as despesas administrativas.
Planos de capitalização são regulamentados pela Susep.
Existem vários no mercado, como exemplo podemos citar a Tele Sena.

COPOM - REUNIÃO DE 07 e 08 DE JUNHO

A reunião do COPOM realizada em 07 e 08 de Junho estabeleceu um novo acréscimo na taxa de juros básicos de economia, elevando-os para 12,25 % a.a. este aumento já era esperado pelo mercado em geral, pois a inflação vem mantendo-se em patamares altos.

Repetindo o que já havia explicado após a reunião anterior o aumento de juros é uma das ferramentas indicadas pelos economistas da corrente ortodoxa, para controle de inflação.

Explicando de forma simples:

- Aumento de juros gera crédito mais caro;
- Crédito mais caro gera menor consumo;
- Menor consumo gera sobra de bens;
- Sobra de bens gera baixa no preço;
- Baixa no preço controla a inflação.

Esta tendência vem sendo aplicada de forma constante, visto que nas 3 ultimas reuniões houve acréscimo nesta taxa.

PRODUTOS E SERVIÇOS FINANCEIROS

PLANOS DE APOSENTADORIA/PENSÃO

Planos  Facultativos;

Abertos ou fechados;

Pecúlio ou Renda mensal;

Mediante contribuição;

As entidades de previdência privada possuem capital variável;

Aplicação compulsória no mercado acionário (determinação CVM);

Controladas, regulamentados e fiscalizadas pela Susep (Sup.Seguros Privados).

DINHEIRO DE PLÁSTICO (Cartões)

Até bem pouco tempo atrás, no Brasil, não era normal o uso de Cartões.


Em outros países, como os Estados Unidos, a utilização de Cartões de Crédito ou Débito já é tradicional há muito tempo, pois é da sua cultura pagar qualquer consumo, seja de produtos ou serviços através desta forma de pagamento.

Com o advento dos Caixas Eletrônicos, os cartões bancários (débito), começaram a se tornar massificados, com esta expansão, os bancos começaram a tornar-los Multiuso, ou seja, alem de Débito também Crédito, por estas iniciativas os cartões vêem se tornando cada vez mais corriqueiros, locais onde até pouquíssimo tempo atrás seriam inimaginável pagar com cartão, hoje já os recebe (ex. Feiras Livres, Taxis, Bancas de Revista). Igualmente, neste ano, vem sendo noticiado na imprensa que inclusive os dízimos pagos as igrejas já podem ser através de Cartões de Débito.


Nota - Nas Postagens mais antigas tem mais informações sobre DINHEIRO DE PLÁSTICO.

PRODUTOS E SERVIÇOS FINANCEIROS

FINANCIAMENTO CAPITAL FIXO – Sistema BNDES


Formado pelo BNDES e subsidiárias: Agência Especial de Fomento Industrial (FINAME) e BNDES Participações (BNDESPar);

Apóia os setores da indústria, agropecuária, infraestrutura, comércio e serviços;

Opera mediante a sua rede de agentes públicos e privados credenciados;

Custo financeiro – TJLP + spread + comissão (se houver repassador);

A participação varia de acordo com o financiamento;

Os prazos de acordo com o financiamento/produto e capacidade de pagamento;

Primeiro passo: Consulta Prévia à Carteira Operacional de Enquadramento da Área de Crédito do Sistema BNDES;

Cria periodicamente programas voltados para regiões específicas;


Outros programas voltados à investimentos em qualidade, gestão, pequenas e médias empresas, modernização etc.

PRODUTOS E SERVIÇOS FINANCEIROS

CRÉDITO ROTATIVO



É o contrato (CROT) em que linhas de crédito são abertas previamente para as empresas utilizarem na medida de suas necessidades, de forma semelhante às contas garantidas ou cheques especiais;

Como caracteristicas:
Prazo determinado (varia de 3 a 12 meses);
Normalmente com renovação automática;
Não há obrigações de amortização;
Não há garantias reais (tipo duplicatas, recebiveis de cartão, etc).

PRODUTOS E SERVIÇOS FINANCEIROS

REMOTE BANKING e BANCO VIRTUAL




Atendimento remoto do cliente, fora da agência;

Principais serviços:
- Saques, Depósitos, Pagamento de Contas/tributos e  Serviços como Recarga de Celular em caixas eletrônicos 24 horas ou  redes conveniadas;
- Entregas domiciliares (tipo talão cheque, cartões, etc)
- Débito automático, DDA (débito direto autorizado);
- Etc..

Grande objetivo - Redução de custos das transações bancárias.

PRODUTOS E SERVIÇOS FINANCEIROS

TRANSFERÊNCIAS AUTOMÁTICAS DE FUNDOS



Serviço prestado quando o cliente tem mais de uma conta bancária no banco ou nas agências.

Cliente necessita manter saldo em uma Conta Master;

O banco movimenta as diversas contas do cliente  e ao fim do dia, zera saldos e transfere de forma automática os valores  para a Conta Master.

Um bom exemplo para este caso é para clientes que possuem diversas filiais, cada uma movimenta na agência da cidade ou bairro mais próxima e o banco transfere ao final do dia, todos os saldos para uma Conta Master.

PRODUTOS E SERVIÇOS FINANCEIROS

LETRA DE CÂMBIO (LC)



Título de crédito abstrato de captação emitido pelas sociedades de crédito, financiamento e investimento (financeiras);

Emitido com base numa transação comercial (empréstimo para compra de veiculo, por exemplo), podendo prever taxas pré, flutuante ou pós;

O emitente da LC é o sacador (credor);
O sacado é contra quem é emitida (devedor);
O beneficiário ou tomador pode ser o próprio sacado ou terceiro;
Aceite – é a declaração pela qual o sacado reconhece dever o valor do título e promete cumprir a ordem de pagamento;
Endosso – é a declaração que o signatário transfere o título a terceiro (transfere o direito cambial);
Aval – é a declaração pela qual o signatário garante o pagamento do título.

PRODUTOS E SERVIÇOS FINANCEIROS

VENDOR FINANCE




Operação de financiamento de vendas, baseado na cessão do crédito;

Empresa vende a prazo e recebe à vista;

Empresa vendedora garante a liquidação do financiamento;

São celebrados contratos básicos com limites de crédito, facilitando as operações;

Banco cobra taxas de intermediação.



COMPROR FINANCE




Operação inversa ao Vendor;

Instrumento que dilata o prazo para pagamento dos fornecedores (compras);

O título a pagar funciona como lastro para o financiamento;

O banco se subroga nos direitos de crédito sobre o título pago, perante o cliente;

Também é celebrado contrato básico, os contratos a serem financiados serão comunicados posteriormente;

PRODUTOS E SERVIÇOS FINANCEIROS

HOT MONEY


É um tipo de empréstimo de curtíssimo prazo – 1 a 10 dias.

Nos tempos de inflação era muito usado, hoje não é dos tipos de empréstimos mais preferidos.

Existem diversos tipos de contratos fixos de hot money, com garantias, inclusive Nota Promissória.

CONCURSO BANCO DO BRASIL

Abriram as inscrições para o Concurso do Banco do Brasil.

Período - 23/5/2011 a 13/6/2011
Estados - Amazonas, Espirito Santo, Minas Gerais, Rio Grande do Sul, Rio de Janeiro e Santa Catarina
Provas - 07/08/2011
Edital - http://www.fcc.org.br/

Nas Postagens mais antigas do blog, tem grande parte do conteúdo  exigido no edital, capítulo de Conhecimentos Bancários.
Até a data da prova, colocarei mais itens, portanto fique atento.

POUPANÇA INTERNA

Um dos grandes problemas do Brasil na área financeira é a falta de uma Poupança interna forte (não confundir com a caderneta de poupança), quando se fala nesta área, o exemplo típico é o Japão, país que detém um dos melhores índices de Poupança interna entre países desenvolvidos.


De uma forma geral, a população brasileira (pessoas físicas, empresas e órgãos públicos) não tem como cultura, o costume de guardar dinheiro, seja para objetivos de curto, médio ou longo prazo.

Para consolidar-nos como País economicamente estável precisamos melhorar muito nesta área.

CHEQUES DEVOLVIDOS EM ABRIL/2011

A Serasa Experian divulgou na segunda-feira dia (23/05) o indicador de cheques devolvidos no mês de Abril/2011, o índice foi de 7,5 % maior que o mesmo período do ano anterior e 5,8 % menor em relação a Março/2011.


A estimativa é que em Maio/2011 volte a elevar-se, em virtude do dia das Mães.

A Média de cheques devolvidos tem se mantido num patamar ao redor de 2 % sobre o numero de cheques utilizados.

TARIFAS BANCÁRIAS

Todos os serviços prestados possuem um preço. No caso de Bancos ou de Instituições Financeiras o valor do serviço é denominado Tarifa Bancária.

O pequeno consumidor destes serviços acaba ficando sem muita opção e se obriga a pagar, porém existem algumas maneira de diminuir-se o valor delas ou até mesmo zerá-las, tais como:

1. Não ter mais de uma conta bancária, concentrando seus negócios em uma única instituição, fica mais fácil negociar descontos ou isenções, além disso, alguns bancos, de forma automática, já isentam os clientes que possuem acima de um determinado valor de aplicações (varia de banco a banco).

2. Procure negociar um tipo de pacote, de forma a atender sua demanda mensal, com um valor único, além do controle, fica mais fácil pesquisar outros bancos.

3. Sempre que possível negocie a utilização dos canais eletrônicos, que geralmente são mais baratos (talão de cheques é dos mais caros) e pense também em contas do tipo eletrônica, que são isentas (veja post anterior).

4. Leia seu extrato de conta, pelo menos uma vez por mês, isso evitara muita dor de cabeça futura.

Resumindo, não desperdice seu dinheiro, lembrem-se, pequenas despesas são as grandes vilãs do orçamento familiar.

CONTA ELETRÔNICA

A partir 01/03/2011 entrou em vigor, medida do Conselho Monetário Nacional, que instituiu a possibilidade de os bancos oferecerem aos seus clientes conta movimentada exclusivamente por meios eletrônicos. Por meio dessa conta, o cliente fica isento da cobrança de tarifas caso seja movimentada exclusivamente por esses canais eletrônicos, como internet, caixas eletrônicos e celular. Essa faculdade integra o rol de medidas que visam promover a inclusão financeira em todos os níveis.


Cabe aos bancos decidir se oferecerão aos seus clientes este tipo de movimentação. Admite-se a cobrança de tarifa de cadastro para início de relacionamento apenas para novos clientes.

No caso de uso dos meios não eletrônicos (guichê de caixa, correspondente no País ou atendimento telefônico com auxílio de telefonista) o cliente não fará jus à isenção das tarifas previstas na regulamentação, podendo ser cobradas nesse caso as tarifas constantes da tabela anexa à Resolução 3.919/10.

Se os meios eletrônicos não estiverem disponíveis, o acesso aos canais de atendimento não eletrônicos não podem ser objeto de tarifa.



                                                                                 Fonte - BACEN

CARTÃO DE CRÉDITO - TARIFAS

De acordo com o Banco Central as novas regras de tarifas sobre Cartões de Crédito entram em vigor a partir de 1º de junho deste ano. Para os contratos formalizados a partir dessa data, os bancos só poderão cobrar cinco tarifas referentes à prestação de serviços de cartão de crédito.


Pela norma do Conselho Monetário Nacional (Resolução nº 3.919, de 25 de novembro de 2010) só poderão ser cobradas as seguintes tarifas:

- Anuidade,
- Emissão de segunda via do cartão,
- Uso na função saque,
- Uso do cartão no pagamento de contas,
- Pedido de avaliação emergencial no limite de crédito.

Para os contratos formalizados até 31 de maio, essas regras passam a valer a partir de junho de 2012, permanecendo, até essa data, sujeitos às regras atualmente em vigor (Resolução nº 3.518, de 6 de novembro de 2007).

NOVAS REGRAS PARA DEVOLUÇÃO DE CHEQUES

Banco Central alterou as regras para devolução de cheques. A partir de agora, bancos só poderão devolver cheques alegando falta de fundos quando não houver qualquer outro motivo para sua devolução. Caso haja algum outro motivo, como, por exemplo, erro de preenchimento, assinatura incorreta ou problemas com a data, essa deverá ser a razão alegada para a devolução. Quando um cheque é devolvido por motivo de falta de fundos (2ª apresentação), o cliente tem seu nome incluído no cadastro de emitentes de cheques sem fundo.


O cheque como meio de pagamento vem perdendo espaço, já não são poucos os comerciantes que não o aceitam como forma de pagamento, optando por receber através de Cartões de Crédito ou Débito e obviamente dinheiro em espécie.

NOTA DE REAL MARCADAS COM TINTA

Para combater furtos a caixas eletrônicos, a rede bancária tem introduzido dispositivos que marcam as cédulas do Real em casos de violação dos dispositivos. A população e o comércio devem recusar o recebimento de notas do Real marcadas. Como disposto no artigo 10 da Lei 8.697/93, toda cédula que contiver marcas, rabiscos, símbolos, desenhos ou quaisquer caracteres a ela estranhos perderá o poder liberatório e o curso legal, valendo apenas para ser depositada ou trocada em estabelecimento bancário.


Caso alguma cédula marcada seja recebida inadvertidamente, ela deve ser encaminhada a um estabelecimento bancário, que entregará um recibo ao cidadão. A cédula será, então, encaminhada ao BC para exame e destruição. Após o exame, o apresentante será ressarcido se a nota for legítima.

 
 
                                                                                                        Fonte - BACEN

EMPRÉSTIMO CONSIGNADO

Este tipo de empréstimo, daqueles sem garantia real, é o tipo de operação na qual o tomador consegue as mais baixas taxas do mercado, operadas ao redor de 42% a.a. podendo variar nas diversas Instituições Financeira. Porém este tipo de crédito somente é concedido a aposentados e pensionistas do INSS e para algumas categorias de Funcionários Públicos.



Estas taxas são as mais baixas do mercado de crédito porque o risco para a Instituição Financeira é bastante baixo, pois o tomador autoriza o débito das parcelas, diretamente em sua folha de pagamento na sua fonte pagadora, desta forma o órgão público desconta e credita diretamente à Instituição Financeira, tornando desta forma o crédito de baixo risco.

EMPRÉSTIMO COM GARANTIA

Empréstimo com garantia real é o tipo de operação na qual o tomador obtém o valor para compra de um bem (móvel ou imóvel) especifico. O mais comum é o para compra de veículos automotores (automóvel, caminhão, motocicleta, etc..), porem existe também para outros bens. Neste caso o bem em questão fica alienado à Instituição Financeira. As taxas operadas neste mercado estão ao redor de 27% a.a. podendo variar de acordo com o tipo de bem, prazo do financiamento ou parcela financiada.

Estas taxas são as mais baixas do mercado de crédito porque o risco para a Instituição Financeira é bastante baixo, pois o bem fica alienado e em caso de inadimplência a Instituição Financeira pode retomar o bem.

PRINCIPAIS ERROS DOS INVESTIDORES.

O portal Info Money, listou os 5 principais erros dos investidores, abaixo reproduzo-os. Ressalto que todos estes erros já foram citados nas diversas postagens, mas de forma isolada, a listagem abaixo é mais consisa facilitando desta forma a compreensão.

1. Ignorar a relação Lucro x Risco

As pessoas precisam ter em mente que, quanto mais um investimento pode render, mais risco ele traz. Não dá para ouvir a história de alguém que ganhou muito em uma modalidade e ignorar os riscos pelos quais ela passou.

2. Falta de conhecimento e excesso de otimismo

É preciso, acima de tudo, ter cuidado, conhecimento e disciplina. Algumas pessoas, por excesso de otimismo,  fazem um curso ou participam de uma palestra e acham que é suficiente para se arriscar em modalidades mais perigosas de investimento, e o mercado não funciona assim.

3. Não consultar um especialista

É importante que o investidor saiba fazer suas análises e tire as próprias conclusões delas. No entanto, enquanto ele é iniciante, consultar um especialista (consultor, analista, operador) é fundamental até para confirmar suas percepções.

4. Pegar empréstimo para investir

Muitos investidores iniciantes se empolgam com os possíveis ganhos e decidem pegar um empréstimo para investir. Além do risco do próprio investimento, esse investidor terá de pagar juros ao banco e normalmente irá perder mais dinheiro do que ganhar.

5. Considerar rentabilidade bruta

É comum que, ao escolher uma modalidade, o investidor não avalie a rentabilidade líquida. Ele, esquecendo de avaliar as taxas que serão cobradas e a incidência de impostos, pode acabar ganhando menos ou até perdendo dinheiro.


                                                                                                                            Fonte - Info Money

JUROS BANCÁRIOS

Quando se ministra cursos da área financeira, normalmente a pergunta mais popular é:
¨Porque os juros nos bancos são tão altos? ¨
Isto é uma verdade, basta conferir na postagem JUROS.
Como exemplo: DEZ/2010,
 Selic-10,75% a.a. Banrisul PJ-130,32% a.a. Itaú PF-173,62% a.a.


A resposta para esta pergunta é bastante simples, porém difícil de ser aceita.
A taxa de juros que o banco cobra, é composta de vários item, que relacionamos abaixo.

1. Custo do dinheiro. O banco capta dinheiro dos clientes aplicadores através dos vários tipos de captação (CDB, RDB, ETC.) pagando uma taxa de aplicação, e os devolve para os tomadores de crédito. Nesta operação, alem da taxa paga ao aplicador (normalmente semelhante ou pouco superior a taxa Selic), o banco precisa recolher o depósito compulsório ao Banco Central.

2. Impostos. Em uma operação de Crédito, existem impostos a serem pagos.

3. Taxa de Risco. O banco corre riscos ao efetuar empréstimos e inclui na taxa, também deve ser levado em consideração que este tipo (Cheque Especial) não possui nenhum tipo de garantia. Em empréstimos com garantias de Duplicatas, bens imóveis, carros, etc. as taxas são menores.

4. Custos Administrativos. Para Captar e Emprestar o banco possui custos administrativos

5. Disponibilidade do dinheiro. Como as taxas apresentadas acima, nos dois casos, referem-se a Cheques Especiais, o banco não sabe quando o tomador vai usar nem quando vai devolver, por isso, precisa manter o dinheiro disponível. Normalmente os empréstimos com prazo e prestações definidos são mais baratos.

6. Spread. É o lucro do banco.

CET - CUSTO EFETIVO TOTAL

CET – Custo Efetivo Total é a porcentagem anual que o cliente paga ao contratar uma operação de empréstimo, financiamento ou leasing, ele passou a ser obrigatoriamente impresso nos contratos destes tipos de operações a partir de Março.

O CET engloba todas as despesas de uma operação de crédito, tais como a taxa de cadastro, seguro,  IOF, registro e serviços de terceiros, taxas administrativas, etc..

O objetivo do CET é informar ao tomador do crédito o custo real de uma operação  apresentando todos os custos que incidem na operação pretendida antes de contratá-la. Dessa forma, o consumidor tem condições de comparar as ofertas do mercado e escolher a melhor.

Como o CET é composto por taxa de juros, custos de tarifas, tributos, registros e despesas com pagamento de terceiros, o valor desses custos pode variar de uma instituição para outra.

Como  exemplo: um caso de CDC (crédito direto ao consumidor) mesmo que as taxas de juros e os impostos envolvidos na operação, sejam iguais, o CET pode variar, em função do valor das tarifas envolvidas, serem diferentes em cada instituição.

CARTÃO DE DÉBITO PRÉ-PAGO

O banco PanAmericano em parceria com as redes Rêv e Mastercard lançou na última sexta-feira (29/04/2011) um cartão de débito pré-pago "multiuso".


O cartão foi lançado, tendo como público alvo a parcela da população que ainda não possui conta bancária, segundo dados do Instituto de Pesquisas Econômicas Aplicadas (IPEA) quase 40 % da população ainda não possui conta bancária. Ainda segundo o IPEA, aproximadamente 55 % dos salários são pagos em dinheiro. Neste contexto, o cartão pré-pago também pode significar uma alternativa para o pagamento de salários de indústrias como a construção civil.

A operacionalidade do cartão é bastante simples, basta adquirir o mesmo por um pequeno valor (ao redor de R$. 10,00) e efetuar recargas, através do pagamento de um bloqueto bancário. O banco promete para curtíssimo prazo, recargas on-line na rede de loterias da Caixa Federal em todo o País. O mesmo pode ser usado em toda rede Mastercard e Banco 24 Horas.

Eu entendo que um cartão como este é uma grande idéia e possui diversos nichos de mercado, ainda não explorados, dentre eles cito:

. Filhos estudando em cidades diferentes dos pais;
. Filhos com situação financeira estável, provendo ajuda financeira a pais;
. Viagens de funcionários de Pequenas Empresas (diárias ou pagamento de despesas);
. Trabalhadores Rodoviários (motoristas de caminhão, de ônibus, etc.);
. Familias com necessidade de controle de orçamento.

NOVAS REGRAS PARA O CHEQUE

O Banco Central (BC) aprovou nesta quinta-feira resolução que exige apresentação de boletim de ocorrência para sustações ou revogações de cheques em caso de furto, roubo ou extravio de folhas em branco.


Segundo o BC a medida tem como objetivo aumentar a transparência, segurança e credibilidade dos cheques.

Os bancos estão obrigados a imprimir a data da confecção nas folhas de cheque, podendo desta forma o cliente evitar uso de folhas com data antiga.

A resolução também obriga os bancos a tornarem explícitos critérios sobre o fornecimento e uso de cheques.

O BC também estabeleceu mudanças nos contratos para o fornecimento de cheques, que passarão a ter como base restrições cadastrais, histórico de ocorrências com cheques, suficiência de saldo, estoque de folhas de cheque em poder do correntista, registro no Cadastro de Emitentes de Cheques sem Fundos (CCF) e regularidade dos dados e documentos de identificação do correntista.

As instituições financeiras terão seis meses para confecção do cheque com datas.

De outra forma, um ano para as alterações contratuais com os correntistas e também um ano para adotar um sistema que disponibiliza informações sobre cheques aos recebedores dos mesmos.

CONSIDERAÇÕES SOBRE A INFLAÇÃO BRASILEIRA (3)

Para termos uma idéia de como funcionam os aumentos de preços, no final deste ¨Post¨ incluo uma tabela com preços médios da gasolina no estado do Rio Grande do Sul, nos últimos 27 meses (levantamento feito mensalmente pela ANP). Ao observar a tabela veremos que em 26 meses o preço se manteve basicamente estável (pequenas oscilações) ao redor de r$.2,55. Porem no ultimo mês houve um acréscimo ao redor de 12 % nos preços. Além de demonstrar o efeito inflação, este reajuste tem reflexo em todos os preços, pois a gasolina (transporte) esta presente no cálculo do custo de todos os produtos.

DATA                       PREÇO MÉDIO NO ESTADO DO RS
JANEIRO/2009                      R$.2,554
FEVEREIRO/2009                  R$.2,555
MARÇO/2009                       R$.2,540
ABRIL/2009                          R$.2,534
MAIO/2009                           R$.2,502
JUNHO/2009                        R$.2,456
JULHO/2009                         R$.2,520
AGOSTO/2009                     R$.2,580
SETEMBRO/2009                  R$.2,506
OUTUBRO/2009                   R$.2,590
NOVEMBRO/2009                 R$.2,586
DEZEMBRO/2009                 R$.2,549


JANEIRO/2010                 R$.2,585
FEVEREIRO/2010              R$.2,609
MARÇO/2010                   R$.2,606
ABRIL/2010                     R$.2,579
MAIO/2010                      R$.2,524
JUNHO/2010                    R$.2,531
JULHO/2010                    R$.2,530
AGOSTO/2010                 R$.2,584
SETEMBRO/2010             R$.2,589
OUTUBRO/2010              R$.2,592
NOVEMBRO/2010            R$.2,587
DEZEMBRO/2010             R$.2,573


JANEIRO/2011                R$.2,565
FEVEREIRO/2011             R$.2,586
MARÇO/2011                   R$.2,623
ABRIL/2011                      R$.2,887



                                                                                     Fonte ANP

CONSIDERAÇÕES SOBRE A INFLAÇÃO BRASILEIRA (2)

Inflação de Demanda



O aumento da procura por produtos e/ou serviços, decorre normalmente da melhora da condição financeira da população e do aumento da oferta de crédito (maiores prazos, menores taxas, mais tipos), combinando com uma impossibilidade de produção de mais produtos pelas indústrias.
De uma maneira geral, nossas indústrias já operam com capacidade total, sendo impossível aumentar a produção em curto prazo.
Também deve ser levado em conta, que para as indústrias expandirem-se produzindo mais produtos, existe uma falta de infra-estrutura geral (energia, transportes, mão de obra qualificada, etc.).

CONSIDERAÇÕES SOBRE A INFLAÇÃO BRASILEIRA (1)

Até meados de 1994 conviver com a inflação era um exercício diário para todos os brasileiros. Detalhes tais como remarcação de preços, reajustes de salários em períodos curtos (semestrais, trimestrais, bimestrais e mensais), indexação de prestações, etc., faziam parte integrante da vida de todos, os mais jovens na época, inclusive desconheciam conceitos de economia estável.


Com o advento do Plano Real, em 1994, todos tiveram que reaprender ou até mesmo aprender a conviver com preços fixos, salários com pequenos reajustes anuais, prestações fixas, etc. enfim com uma economia estável. Porem devemos estar sempre atentos, pois a inflação é parte integrante da Memória Brasileira, e qualquer sinal de alta, todos tomam a atitude da indexação, no maior parte das vezes de forma absolutamente desnecessária.

JUROS

Em uma postagem anterior, colocamos os juros da Taxa SELIC, determinados pelo COPOM, para se ter uma idéia dos juros praticados pelo mercado, colocamos abaixo uma comparação, do ano de 2010.


Incluímos as seguintes entidades:


MASTERCARD – Taxa de juros praticados no Cartão de Crédito Pessoa Física.

VISA – Taxa de juros praticados no Cartão de Crédito Pessoa Física.

BANRISUL – Taxa de juros praticados no Cheque Especial Pessoa Jurídica.

ITAU – Taxa de juros praticados no Cheque Especial Pessoa Física.


OBS. Todas as taxas estão expressas em percentuais anuais



DATA        SELIC      BANRISUL     ITAU           MASTERCARD     VISA

JAN/10      8,75 %     122,71 %     168,83 %     265,28 %         287,50 %

FEV/10      8,75 %     122,71 %     168,83 %     265,28 %         287,50 %

MAR/10     8,75 %     122,71 %     168,83 %    265,28 %         287,50 %

ABR/10      9,50 %     122,71 %     168,83 %    265,28 %         287,50 %

MAI/10      9,50 %     122,71 %     168,83 %    265,28 %         287,50 %

JUN/10      10,25 %    122,71 %    168,83 %    265,28 %         287,50 %

JUL/10       10,75 %    122,71 %    168,83 %    265,28 %         287,50 %

AGO/10     10,75 %    130,32 %    168,83 %    265,28 %         287,50 %

SET/10       10,75 %    130,32 %    168,83 %    265,28 %        287,50 %

OUT/10      10,75 %    130,32 %    168,83 %    265,28 %        287,50 %

NOV/10     10,75 %    130,32 %    173,62 %    265,28 %        287,50 %

DEZ/10       10,75 %    130,32 %    173,62 %    265,28 %       287,50 %


Não é necessário comentários, ou números falam por si próprios.

COPOM - REUNIÃO DE 19 e 20 DE ABRIL

A reunião do COPOM realizado em 19 e 20 de Abril, estabeleceu um novo acréscimo na taxa de juros básicos de economia, elevando-os para 12 % a.a. este aumento já era esperado pelo mercado em geral, pois a inflação vem subindo.

O aumento de juros é uma das ferramentas indicadas pelos economistas da corrente ortodoxa, para controle de inflação.

Explicando de forma simples :

 - Aumento de juros gera crédito mais caro;
 - Crédito mais caro gera menor consumo;
 - Menor consumo gera sobra de bens;
 - Sobra de bens gera baixa no preço;
 - Baixa no preço controla a inflação.

TESOURO DIRETO

O Tesouro Direto é um programa de venda de títulos a pessoas físicas desenvolvido em 2002 pelo Tesouro Nacional, em parceria com a Companhia Brasileira de Liquidação e Custódia - CBLC.

É simples e você não precisa de muito dinheiro para investir. Com cerca de R$ 100,00 você já pode iniciar uma aplicação, e as transações podem ser feitas pela Internet.

No Tesouro Direto, você mesmo gerencia seus investimentos, que podem ser de curto, médio ou longo prazo. É uma ótima opção para quem quer investir com baixo custo, alta rentabilidade e liquidez quase imediata. Sempre que você precisar, poderá resgatar os títulos antes do vencimento pelo seu valor de mercado, uma vez que o Tesouro Nacional garante a recompra de seu título. Também você pode autorizar uma das instituições financeiras habilitadas a operar no Tesouro Direto (Agentes de Custódia) para efetuar compras e vendas dos títulos públicos em seu nome.

O rendimento da aplicação em títulos públicos é bastante competitivo se comparado com as outras aplicações financeiras de renda fixa existentes no mercado e alguns ainda pagam juros semestrais. As taxas de administração e de custódia são baixas e o Imposto de Renda só é cobrado no momento da venda, vencimento do título ou pagamento de juros.

Esta modalidade de aplicação tem crescido muito, tanto que a imprensa tem dado destaque ao fato, segundo o JN de 13/04/2011, no ano passado houve um acréscimo de 40 %.

COPOM - TAXA DE JUROS

Como já dissemos anteriormente, uma das principais funções do COPOM (Comitê de Política Monetária) é estabelecer a taxa SELIC (taxa básica de juros da economia). Esta taxa é estabelecida com base em diversos fatores econômicos. E tem por função, entre outras, manter a inflação sob controle, dentro dos paramêtros estabelecidos pelo Governo Federal.
Na última reunião (157ª) em 1 e 2 de Março de 2011, a taxa SELIC foi estabelecida em 11,75% a.a. 
Para se ter uma ideia da progressão ascendente da taxa nos últimos períodos, listo abaixo as reuniões do COPOM e suas decisões de taxas SELIC.

157ª - mar/2011  - 11,75 % a.a.
156ª - jan/2011   - 11,25 % a.a.
155ª - dez/2010  - 10,75 % a.a.
154ª - out/2010   - 10,75 % a.a.
153ª - set/2010   - 10,75 % a.a.
152ª - jul/2010    - 10,75 % a.a.
151ª - jun/2010   - 10,25 % a.a.
150ª - abr/2010   - 9,50 % a.a.
149ª - mar/2010  - 8,75 % a.a.
148ª - jan/2010   - 8,75 % a.a.

Com estas informações é possível calcular que no período de 1 ano (mar/2010 a mar/2011) houve um acréscimo de 3 pontos percentuais na taxa de juros, equivalente a uma alta de 34,28 %.

Próxima reunião do COPOM, agendada para inicio em  19/Abril/2011.

MERCADO DE AÇÕES/IBOVESPA

O Ibovespa encerrou o primeiro trimestre/2011 com queda de 1,03% a 68.586 pontos.

Esta queda, como já comentamos em post anterior, faz parte da oscilação normal do mercado acionário e funciona desta forma em todas as partes do mundo. Em  relação ao fechamento do ano de 2010 tivemos um fechamento  com valor de 69.304 pontos e uma alta total no ano de 1,04 %.

Resumindo.

2009 (doze meses) - Alta de 82,66 %

2010 (doze meses) - Alta de 1,04%

2011 (três meses) - Queda de 1,03 %


Repito Postagem Anterior, dizendo:
"Com estes números observa-se a oscilação do Mercado de Ações, situação esta absolutamente normal pois este mercado é influenciado por diversos fatores, tanto nacionais como internacionais e totalmente aleatórios, desta forma para ser um investidor neste mercado o aplicador deve ter conhecimentos ou ser assessorado por um especialista."

Acrescento uma regra básica do aplicador em mercado acionário.
       No longo prazo, sempre há vantagens  ao aplicar-se em ações.

Lembre-se também que estas informações são do período de um ano, compreendido entre 01/01 a 31/12, e as valorizações do índice são diárias, portanto é sempre normal, alguns investidores terem obtido rendimentos maiores ou menores que a base do índice. Também lembro que este índice é de um conjunto de ações, dentro destes diferentes papéis existem rentabilidades diferentes para mais ou menos.

Anúncios/Compras na Internet

Quando você decide comprar um produto de um certo valor (tipo: Celular, Notebook, Fogão, Som, TV, etc..) o normal é fazer uma pesquisa de preços. Com a Internet este trabalho ficou mais fácil - Certo? .... Errado, pois as grandes redes de magazine estão anunciando preços diferentes para as Lojas Virtuais e as Lojas de Rua ou Shopping. Por exemplo, você esta pesquisando o preço de um fogão. Após uma pesquisa, você localiza o produto que deseja, em um preço que esta disposto a pagar, porém sua preferência é comprar na Loja Tradicional (não na Internet), nesse momento começa o problema, pois ao chegar à loja, recebe do vendedor a frase "Este preço é só pela Internet".



Este tipo de procedimento de vendas, adotado em grandes redes, é um "gol contra", pois o cliente fica insatisfeito e normalmente procura outra loja. Não raras vezes vai com a oferta impressa em papel e consegue as mesmas condições nesta nova pesquisa.


Os departamentos de marketing das grandes redes devem pensar que a Internet, além de funcionar como canal de venda, também é um canal de propaganda/publicidade e quando mal usada (como é o caso acima) acaba se tornando publicidade negativa.


Há algum tempo atrás o CDL de Porto Alegre já lançou uma campanha publicitária chamada "PREÇOS IGUAIS" ou algo assim, pois havia uma idéia no consumidor que os preços de lojas de rua e de Shopping eram diferentes. Parece que estamos precisando de uma nova campanha e também de uma conscientização dos dirigentes das grandes redes de lojas.